Claves del día: ORO, Semana del 15 al 19 de Septiembre

Lunes 15 de Septiembre: Nos mantenemos en el Rango de cierre del viernes

El día viernes a pesar que el precio del oro subió, el cierre del día fue un rango del precio como precio mas bajo los 3639 y como precio mas alto los 3655.

Ese será nuestra principal clave para hoy y el resto de la semana, porque la ruptura de dicha zona nos permitirá llegar bien sea a los máximos históricos o a la parte baja del mínimo de la semana pasada.

La apertura del lunes fue bajista alcanzando el nivel del rango mayor formado por el mínimo de la semana pasada.

Un detalle importante es recordar que el precio después del dato de IPC la semana pasada formo un volumen clave donde el precio ha seguido haciendo soporte, estos niveles será claves esta semana.

Plan de trading para Hoy Lunes

1. No espero movimientos fuertes hoy, solo mantenernos en los niveles de negociación antes mencionados.

2. Rompimiento del nivel 3647 como nivel clave hoy, cotizar por encima de ese nivel nos mantendría alcista, cotizar por debajo de ese nivel nos llevaría a quedarnos en el rango de negociación o llegar a los mínimos.

Martes 16 de Septiembre: Seguimos Rompiendo al alza

Ayer planteamos el rompimiento de los $3,647 y, aunque no esperaba un movimiento mayor, hoy nos enfrentamos a nuevos máximos históricos.

Tenemos dos variables a considerar:

• Primero, los datos de ventas minoristas, que nos ayudarán a confirmar niveles.

• Segundo, la publicación de las tasas de interés mañana. Seguiré buscando compras ante cualquier retroceso.

Plan de trading para Hoy Martes

Niveles clave: los $3,694 serán nuestra mayor referencia.

Si el precio llegara a cotizar por debajo de ese nivel, tendremos debilidad en la subida con posibles caídas.

Resultados de las Ventas Minoristas

Los resultados de hoy deberían impulsar al dólar al alza.

La razón principal es que datos económicos tan sólidos alejan la posibilidad de que la Reserva Federal (el banco central de EE. UU.) necesite recortar las tasas de interés pronto.

De hecho, refuerzan la idea de que podrían mantener las tasas altas por más tiempo para controlar la inflación.

Tasas de interés más altas hacen que el dólar sea más atractivo para los inversores, aumentando su demanda y su valor.

Ventas Minoristas (Retail Sales)

• Resultado: 0,6% (Mucho mejor que el 0,2% que se esperaba).

  
  

  ¿Qué significa? Este es el indicador más importante de la lista. Mide el gasto total de los consumidores.

  
  

  Un resultado tan por encima de lo previsto es una señal muy potente de que los consumidores están gastando con fuerza.

  
  

El consumo es el motor principal de la economía de EE. UU., por lo que este dato sugiere que la economía está resistiendo bien y creciendo a buen ritmo.

2. Ventas Minoristas Subyacentes (Core Retail Sales)

• Resultado: 0,7% (Casi el doble del 0,4% esperado).

  
  

  ¿Qué significa? Este dato es a veces más importante que el anterior porque excluye las ventas de automóviles, que son muy volátiles.

  
  

Que el resultado subyacente sea tan alto (0,7%) confirma que la fortaleza del consumo no es un hecho aislado, sino que está generalizada en múltiples sectores.

Es una señal de una demanda interna muy robusta.

Corto en el ORO tras los datos de ventas minoristas

Miércoles 17 de Septiembre: 140$ de GANACIA en todo el retroceso

Ayer, tras conocerse los datos de ventas minoristas, el precio del oro empezó a retroceder desde los máximos históricos que había alcanzado en la sesión asiática.

En mi plan de trading de ayer, planteé dos escenarios y establecí un nivel clave en los 3694.

Mi perspectiva sería bajista si el precio del oro comenzaba a cotizar por debajo de ese nivel.

Sin embargo, en el video que publiqué ayer sobre los datos de permisos de construcción e inicios de vivienda, mencioné que si el oro cerraba la sesión de Nueva York en el nivel clave y lo mantenía durante la sesión asiática, lo más probable es que hoy retrocediera hasta los 3673.

Esto fue exactamente lo que ocurrió: durante la noche, el precio alcanzó un mínimo de 3660.

Como te mostré, abrí dos posiciones en corto desde los máximos históricos, anticipando este escenario.

Hoy, estamos cotizando por debajo del máximo histórico de la semana pasada —alcanzado después de los datos laborales— y nos dirigimos hacia la parte alta del rango de negociación de la semana pasada.

Plan de trading para hoy

Antes de que se publiquen los datos de permisos de construcción, podríamos ver un rebote hacia los 3676.

Este será nuestro nivel principal hoy, junto con el mínimo de la sesión.

Si, después de conocerse los datos, el precio del oro encuentra resistencia en los 3676, buscaremos abrir posiciones en corto para operaciones intradía.

⚠️ Hoy solo se puede operar hasta el cierre de Londres, ya que nos acercamos a la decisión sobre los tipos de interés.

Como el mercado reducirá su volatilidad y volumen, es más seguro operar solo hasta esa hora.

Los datos del calendario económico publicados hoy, que muestran una desaceleración en el sector de la vivienda de Estados Unidos.

Los indicadores clave publicados fueron los siguientes:

• Permisos de Construcción (Agosto): Se ubicaron en 1,312 millones, por debajo de la cifra previa de 1,370 millones y de la previsión de 1,362 millones.

  
  

• Inicios de Viviendas (Agosto): Cayeron a 1,307 millones, cifra inferior a los 1,370 millones del mes anterior y significativamente por debajo de los 1,428 millones que esperaba el mercado.

  
  

• Inicios de Construcción de Viviendas (Mensual, Agosto): Registraron una fuerte contracción del -8,5%, en marcado contraste con el crecimiento del 5,2% del mes previo.

Los datos de permisos de construcción e inicios de viviendas son considerados indicadores adelantados de la salud económica.

Una disminución en estas cifras sugiere una contracción en el mercado inmobiliario, lo que puede tener un efecto dominó en otros sectores de la economía, como el empleo y el consumo.

Jueves 18 de Septiembre: Ya se conocen los Fundamentales mas Importantes, ahora solo importa el precio.

Un día después del dato más importante, y tras el cumplimiento del guion previsto por parte del Banco Central de Estados Unidos (la Reserva Federal), el discurso sobre la reducción de tipos no fue tan agresivo.

A pesar de que esto ya estaba descontado en el precio, lo crucial ahora es el futuro, ya que el mercado siempre intenta anticipar las expectativas.

La nueva narrativa se centrará en el "dot plot" o diagrama de puntos de los miembros de la Reserva Federal.

Este introduce una perspectiva que el mercado no anticipaba: aunque se mantienen las bajadas de tipos para este año, se proyectan menos recortes para el próximo.

Esto implicaría una reducción total de un punto porcentual hasta 2026, mientras que el mercado esperaba entre 1.25 y 1.50 puntos para el año que viene.

Como resultado, el mercado comienza a reaccionar a esta nueva información: las bajadas de tipos no serán tan agresivas como se esperaba.

Esto ha provocado que el precio del oro retroceda y que el dólar americano se aprecie ligeramente.

Por lo tanto, a partir de hoy y tomando en consideración lo anterior, podríamos plantear un escenario de lateralización para el oro, donde su precio comience a fluctuar entre los niveles clave que se han venido formando durante las últimas dos semanas.

Plan de Trading para Hoy

Premisas Clave

1. Primero: Es clave entender que estamos en un proceso de contracción desde el máximo histórico. Aunque esta contracción no muestra una debilidad clara (dado que el último alto fue significativamente mayor que el anterior), el hecho de que haya reingresado al rango de negociación de la semana pasada añade una señal de debilidad al movimiento.

   
   

2. Segundo (y muy importante): El reingreso al rango anterior implica que podríamos ver un retroceso más profundo.

   
   

3. Tercero: En este tipo de contracción, es razonable esperar un eventual movimiento expansivo que nos lleve nuevamente hacia los máximos históricos, con la posibilidad de superarlos.

   
   

Estas son las tres premisas clave para hoy y, probablemente, para el resto de la semana.

La debilidad observada en el último alto podría dar inicio a un proceso de lateralización durante todo el mes de septiembre.

Niveles y Estrategia

Nuestros niveles clave serán la zona planteada ayer: $3,675 como punto bajo y $3,683 como punto alto (el rango de negociación del lunes).

Si observamos debilidad en esta área, buscaremos posiciones en corto (ventas) con un stop loss en torno al nivel de $3,694, que fue planteado el martes como nivel de venta.

Mi planteamiento para hoy es que el precio del oro se mantenga lateralizado entre la zona mencionada y los mínimos del día, al menos hasta la apertura de la sesión de Nueva York.

Resultados que presionan a la baja al ORO

Sesión de NEWYORK

Para la sesión de Nueva York, el nivel clave será el 3654.

Este se encuentra muy cercano a la zona de compra que planteamos el día lunes, en los 3647 aproximadamente.

Por lo tanto, para la sesión de Nueva York existe la posibilidad de que el precio haga un rebote en esa área.

De hecho, podríamos plantear un escenario en el que el precio llegue a los 3647 y se quede lateralizado entre ese nivel y los 3654.

Técnicamente, la estrategia principal será buscar compras en dicha zona.

Sin embargo, es importante aclarar que sería una compra buscando un rebote y no una con la expectativa de alcanzar un nuevo máximo histórico, ya que nuestro planteamiento general sigue siendo que el precio se mantendrá en un rango lateral.

Viernes 19 de Septiembre: Todos los planteamientos dados

El día de ayer planteamos una parada en los niveles de la zona de volumen de la semana pasada, cuando se publicaron los datos de inflación.

El punto más bajo fue 3.634 aproximadamente, donde el precio se detuvo.

Ayer planteé un escenario de compra o rebote en ese nivel, y efectivamente el rebote se dio a la perfección.

Hoy, en la sesión asiática, volvimos a testear ese nivel.

La negociación para hoy es muy sencilla: el nivel clave de soporte se encuentra en 3.646, correspondiente al nivel de ruptura que planteamos el lunes de esta semana y donde el precio también actuó como soporte.

El nivel de resistencia está en 3.660, que coincide perfectamente con uno de los mínimos de la contracción explicada ayer.

Como punto más bajo, nuestro nivel principal a partir de hoy seguirá siendo la zona de volumen asociada a los datos de inflación en 3.634, mencionada anteriormente.

Lo más probable es que durante la jornada tengamos un rango de lateralización entre ese soporte y el nivel de resistencia planteado.

Recuerda que hoy es viernes, por lo que las operaciones deben ser muy cuidadosas y de corta duración.